1.該形態出現在前期放出巨大成交量(如是天量則形態判斷效果最為準確)，縮量小幅回調之后，繼續創出新高(形成天量之后的天價)。成交量卻不再創出新高(rsi指標出現頂背離)，短期均線系統出現粘合。

2.突然出現一根長陰(一般是光頭光腳陰線)，并跌破許多短期均線支撐及重要點位支撐，將所有在該陰線收盤點位之上購買的籌碼，迅速鎖定套牢，從而形成明顯的頭部形態。

3.較為常見的走勢是第二日順下跌余威繼續下跌，尾市拉起，有的形成當日陽線，給人以下跌過猛受到支撐之感。第三日繼續下跌，把所有人牢牢套住。每日成交量不放大，無明顯接盤資金介入。在交易過程中，急跌之后，成交量放大便反彈，但反彈幅度不大，反彈過程中，成交量放大便下跌。隨著下跌幅度深淺不同，下跌過程的長短不同，從而形成短、中、長期頭部特征。

4.斷頭鍘刀的市場意義：  當5日、10日和20日內買進股票的平均成本越來越接近時，人們發現早買或遲買股票一樣都無可盈利，購買股票的迫切性降低。而市場另一方面賣出方已明顯感到購買力降低，愿意用更低的價格出售股票。 于是有一天賣出方突然用低于三條均線的價格大量賣出，當日收盤價跌破三條均線，形成“斷頭鍘刀”。歡迎觀看斷頭鍘刀k線圖。