流動(dòng)負(fù)債經(jīng)營(yíng),流動(dòng)負(fù)債年末余額在速動(dòng)資產(chǎn)中流動(dòng)性最強(qiáng)、可直接用于償債的資產(chǎn)被稱(chēng)為現(xiàn)金類(lèi)資產(chǎn)。現(xiàn)金類(lèi)資產(chǎn)包括貨幣資金、交易性金融資產(chǎn)等，是速動(dòng)資產(chǎn)扣除應(yīng)收賬款后的余額，可隨時(shí)提現(xiàn)或者可隨時(shí)轉(zhuǎn)讓變現(xiàn)。應(yīng)收賬款存在發(fā)生壞賬的可能，某些到期的應(yīng)收賬款也不一定能按時(shí)收回。現(xiàn)金比率通過(guò)計(jì)算公司現(xiàn)金以及現(xiàn)金等價(jià)資產(chǎn)總量與當(dāng)前流動(dòng)負(fù)債的比率，來(lái)衡量公司資產(chǎn)的流動(dòng)性。它將存貨與應(yīng)收款項(xiàng)排除在外，也就是說(shuō)，現(xiàn)金比率只量度所有資產(chǎn)中相對(duì)于當(dāng)前負(fù)債最具流動(dòng)性的項(xiàng)目，因此它也是三個(gè)流動(dòng)性比率最保守的一個(gè)。

在評(píng)價(jià)企業(yè)的變現(xiàn)能力時(shí)，一般來(lái)說(shuō)現(xiàn)金比率的重要性不大，因?yàn)椴豢赡芤�求企業(yè)用現(xiàn)金類(lèi)資產(chǎn)來(lái)償付全部負(fù)債，流動(dòng)負(fù)債企業(yè)也沒(méi)有必要總是保持足夠償債的現(xiàn)金類(lèi)資產(chǎn)。但是當(dāng)發(fā)現(xiàn)企業(yè)的存貨和應(yīng)收賬款存在問(wèn)題時(shí)，現(xiàn)金比率就顯得很重要了。它的作用是表明在最壞的情況下短期償債能力如何。此外在某些高度投機(jī)的企業(yè)，現(xiàn)金比率可能很重要，因此要重視在特殊情況下的現(xiàn)金比率指標(biāo)。現(xiàn)金比率越高說(shuō)明企業(yè)即刻變現(xiàn)的能力越強(qiáng)，但是該指標(biāo)很高又在某種程度上反映該企業(yè)不善于充分利用現(xiàn)金資源，流動(dòng)負(fù)債沒(méi)有把現(xiàn)金投人到經(jīng)營(yíng)以獲取更多的利潤(rùn)。在對(duì)這個(gè)指標(biāo)下結(jié)論之前，應(yīng)當(dāng)充分了解企業(yè)情況。有時(shí)候企業(yè)可能有特別的計(jì)劃需要使用現(xiàn)金，比如集資擴(kuò)大生產(chǎn)能力，就必須使手頭上的現(xiàn)金增加，流動(dòng)負(fù)債在這種情況下現(xiàn)金比率高不能說(shuō)明企業(yè)償債能力強(qiáng)。但是無(wú)論如何，過(guò)低的現(xiàn)金比率說(shuō)明企業(yè)的支付存在問(wèn)題，時(shí)間長(zhǎng)了就會(huì)影響企業(yè)的信用。企業(yè)保持合理的現(xiàn)金比率是很有必要的，在運(yùn)用現(xiàn)金指標(biāo)分析時(shí)，其數(shù)值標(biāo)準(zhǔn)- -般 為20%左右。